Zarządzanie kredytem kupieckim w firmach a COVID-19

W ciągu najbliższych tygodni należy oczekiwać licznych problemów z wypłacalnością kontrahentów i zarządzaniem kredytami kupieckimi

Szczególnie w obszarach gospodarki najbardziej dotkniętych epidemią oraz tych już wcześniej borykających się z zatorami płatniczymi.

Ograniczenia związane z epidemią COVID-19 uderzają w całą gospodarkę, najmocniej jednak w sektor usług.

Dane gospodarcze oraz rewizje prognoz PKB nie odzwierciedlają jeszcze w pełni powagi sytuacji, jednakże oczywiste staje się, że nadchodzi poważny światowy kryzys gospodarczy.

Aktywność konsumentów w podziale na branże

Szacunkowa wartość transakcji bezgotówkowych w Polsce w drugiej połowie marca 2020 r. w stosunku do okresu sprzed epidemii:

-25% całkowita wielkość konsumpcji
-75% restauracje i bary
-80% odzież i obuwie
-90% rozrywka, hotele i usługi turystyczne

_{^{Źródło: Analiza PwC na podstawie danych publikowanych przez departamenty analiz krajowych instytucji finansowych}}

Jaki wpływ na ryzyko kredytowe przedsiębiorstw i ich płynność finansową może mieć obecna sytuacja („gospodarcze sprzężenie zwrotne”)?

Działania możliwe do wdrożenia w obszarze zarządzania kredytem kupieckim w czasie epidemii COVID-19

W krótkim terminie kluczowe jest ograniczenie wpływu ryzyka kredytowego kontrahenta na płynność przedsiębiorstwa oraz optymalizacja kapitału obrotowego (przede wszystkim rotacji należności i zobowiązań)

Skrócenie czasu rotacji należności
Wydłużenie czasu rotacji zobowiązań

Skrócenie czasu rotacji należności

Bieżąca analiza płatności kontrahentów, ze szczególnym uwzględnieniem branż obciążonych skutkami COVID-19
Przegląd zasad zarządzania kredytem kupieckim (zacieśnienie polityki zarządzania kredytem kupieckim)
Weryfikacja podejścia do windykacji (np. prewindykacja, zwiększenie intensywności kontaktu z klientami w trudnej sytuacji)
Przegląd umów pod kątem klauzul force majeure oraz możliwości pozyskania dodatkowych zabezpieczeń
Przegląd ofert programów optymalizacji cyklu rotacji należności (np. faktoring)
Analiza możliwości skorzystania z zabezpieczeń przedstawionych przez kontrahentów w przypadkach niezrealizowanych płatności

Wydłużenie czasu rotacji zobowiązań

Analiza terminów oraz zasad regulowania zobowiązań przedsiębiorstwa (np. priorytetyzacja płatności)
Przegląd zapisów umownych pod kątem możliwości skorzystania z klauzuli force majeure
Analiza segmentów dostawców oraz możliwości renegocjacji terminów płatności w przypadku problemów z płynnością

Wpływ zmian rynkowych w trakcie i po zakończeniu stanu epidemii na ryzyko kredytowe oraz zarządzania kredytem kupieckim

Sprawdź co przedsiębiorstwa będą musiały wziąć pod uwagę pod kątem poziomu oraz profilu ponoszonego przez nie ryzyka kredytowego w dłuższym horyzoncie czasowym. Poniżej przykłady działań z perspektywy operacyjnej i strategicznej.

Perspektywa operacyjna

Ponowna ocena standingu finansowego kontrahentów
Aktualizacja limitów kredytowych dla poszczególnych kontrahentów
Analiza zapisów umownych pod kątem możliwości uzyskania dodatkowych zabezpieczeń
Kalkulacja ekspozycji kredytowej w kontekście zmian związanych z COVID 19
Analiza scenariuszy – symulacja wpływu COVID 19 na poszczególne branże klientów lub dostawców
Weryfikacja polityki windykacyjnej oraz jej dostosowanie do nowych uwarunkowań
Bieżący monitoring płatności oraz kontakt z klientami, którzy mają problemy z płatnościami w celu wypracowania rozwiązania w zakresie windykacji należności
Windykacja należności przeterminowanych w tym realizacja zabezpieczeń złożonych przez kontrahentów
Poszukiwanie nowych rynków zbytu (nowych klientów / kontrahentów)

Perspektywa strategiczna

Zwiększenie sprzedaży w kanałach zdalnych oraz wykorzystanie wzmocnionych procedur kredytowych w kanale internetowym
Zwiększenie skali marketingu cyfrowego i możliwości dostosowania oferty do poszczególnych rodzajów klientów
Identyfikacja szans w zakresie fuzji i przejęć w związku z kryzysem
Opracowanie strategii wzrostu po zakończeniu stanu epidemicznego z uwzględnieniem aspektów sektorowych